دور عمليات التوريق المصرفي في إدارة مخاطر القروض المصرفية

Abstract AR

يعد التوريق أحد أدوات الهندسة المالية حيث تسعى هذه الأخيرة إلى تصميم و تطوير و تطبيق عمليات و أدوات مالية مستحدثة في سبيل إيجاد حلول للمشكلات المالية التي تتعرض لها منشآت الأعمال و تتطلب عملية التوريق تدخل مختصين وذلك لتحديد و تجميع القروض المراد توريقها و لتقييم المخاطر التي تتضمنها وتوظيف الأوراق المالية الناتجة عنها والموجهة للمستثمرين.

والتوريق كمحول لآجال الاستحقاق و المخاطر دفع بالبنوك إلى اختيار و انتقاء عملائها في إطار منحها للقروض و فسح المجال لمتدخلين آخرين في العملية للسهر على تحليل و تسيير المخاطر عند الاقتضاء.

لذا سيتم التطرق من خلال هذا الفصل لمختلف الآليات و المراحل التي تمر بها عملية توريق القروض البنكية وكيفية تحويل المخاطر المرتبطة بها و مدى تأثيرها على تسيير ميزانيات البنوك.

و يرى المختصون في مجال الهندسة المالية و بالتحديد في التوريق أن هذا الأخير ينتمي لعائلة المنتجات المستندة لأصول و التي هي عبارة عن منتجات صافية دون طبيعة مضاربية فهو يشكل في آن واحد أداة لإعادة التمويل و كذلك أداة لعدم توطيد الميزانية كونه يرتكز و بطريقة منظمة على التنازل عن ملكية القروض وذلك في إطار محاسبي ملائم.