![](/images/graphics-bg.png)
Markov Switching Model Analysis of Implied Volatility for Market Indexes with Applications to S&P 500 and DAX
المؤلفون المشاركون
Di Persio, Luca
Vettori, Samuele
المصدر
العدد
المجلد 2014، العدد 2014 (31 ديسمبر/كانون الأول 2014)، ص ص. 1-17، 17ص.
الناشر
Hindawi Publishing Corporation
تاريخ النشر
2014-12-17
دولة النشر
مصر
عدد الصفحات
17
التخصصات الرئيسية
الملخص EN
We adopt a regime switching approach to study concrete financial time series with particular emphasis on their volatility characteristics considered in a space-time setting.
In particular the volatility parameter is treated as an unobserved state variable whose value in time is given as the outcome of an unobserved, discrete-time and discrete-state, stochastic process represented by a suitable Markov chain.
We will take into account two different approaches for inference on Markov switching models, namely, the classical approach based on the maximum likelihood techniques and the Bayesian inference method realized through a Gibbs sampling procedure.
Then the classical approach shall be tested on data taken from the Standard & Poor’s 500 and the Deutsche Aktien Index series of returns in different time periods.
Computations are given for a four-state switching model and obtained numerical results are put beside by explanatory graphs which report the outcomes obtained exploiting both smoothing and filtering algorithms used in the estimation/calibration procedures we proposed to infer on the switching model parameters.
نمط استشهاد جمعية علماء النفس الأمريكية (APA)
Di Persio, Luca& Vettori, Samuele. 2014. Markov Switching Model Analysis of Implied Volatility for Market Indexes with Applications to S&P 500 and DAX. Journal of Mathematics،Vol. 2014, no. 2014, pp.1-17.
https://search.emarefa.net/detail/BIM-1041097
نمط استشهاد الجمعية الأمريكية للغات الحديثة (MLA)
Di Persio, Luca& Vettori, Samuele. Markov Switching Model Analysis of Implied Volatility for Market Indexes with Applications to S&P 500 and DAX. Journal of Mathematics No. 2014 (2014), pp.1-17.
https://search.emarefa.net/detail/BIM-1041097
نمط استشهاد الجمعية الطبية الأمريكية (AMA)
Di Persio, Luca& Vettori, Samuele. Markov Switching Model Analysis of Implied Volatility for Market Indexes with Applications to S&P 500 and DAX. Journal of Mathematics. 2014. Vol. 2014, no. 2014, pp.1-17.
https://search.emarefa.net/detail/BIM-1041097
نوع البيانات
مقالات
لغة النص
الإنجليزية
الملاحظات
Includes bibliographical references
رقم السجل
BIM-1041097
قاعدة معامل التأثير والاستشهادات المرجعية العربي "ارسيف Arcif"
أضخم قاعدة بيانات عربية للاستشهادات المرجعية للمجلات العلمية المحكمة الصادرة في العالم العربي
![](/images/ebook-kashef.png)
تقوم هذه الخدمة بالتحقق من التشابه أو الانتحال في الأبحاث والمقالات العلمية والأطروحات الجامعية والكتب والأبحاث باللغة العربية، وتحديد درجة التشابه أو أصالة الأعمال البحثية وحماية ملكيتها الفكرية. تعرف اكثر
![](/images/kashef-image.png)