Optimal Limited Stop-Loss Reinsurance under VaR, TVaR, and CTE Risk Measures
المؤلفون المشاركون
Zhang, Huadong
Zhou, Xianhua
Fan, Qingquan
المصدر
Mathematical Problems in Engineering
العدد
المجلد 2015، العدد 2015 (31 ديسمبر/كانون الأول 2015)، ص ص. 1-12، 12ص.
الناشر
Hindawi Publishing Corporation
تاريخ النشر
2015-10-11
دولة النشر
مصر
عدد الصفحات
12
التخصصات الرئيسية
الملخص EN
This paper aims to provide a practical optimal reinsurance scheme underparticular conditions, with the goal of minimizing total insurer risk.
Excessof loss reinsurance is an essential part of the reinsurance market, but the conceptof stop-loss reinsurance tends to be unpopular.
We study the purchasearrangement of optimal reinsurance, under which the liability of reinsurers islimited by the excess of loss ratio, in order to generate a reinsurance schemethat is closer to reality.
We explore the optimization of limited stop-lossreinsurance under three risk measures: value at risk (VaR), tail value at risk(TVaR), and conditional tail expectation (CTE).
We analyze the topic fromthe following aspects: (1) finding the optimal franchise point with limitedstop-loss coverage, (2) finding the optimal limited stop-loss coverage withina certain franchise point, and (3) finding the optimal franchise point withlimited stop-loss coverage.
We provide several numerical examples.
Our resultsshow the existence of optimal values and locations under the variousconstraint conditions.
نمط استشهاد جمعية علماء النفس الأمريكية (APA)
Zhou, Xianhua& Zhang, Huadong& Fan, Qingquan. 2015. Optimal Limited Stop-Loss Reinsurance under VaR, TVaR, and CTE Risk Measures. Mathematical Problems in Engineering،Vol. 2015, no. 2015, pp.1-12.
https://search.emarefa.net/detail/BIM-1072990
نمط استشهاد الجمعية الأمريكية للغات الحديثة (MLA)
Zhou, Xianhua…[et al.]. Optimal Limited Stop-Loss Reinsurance under VaR, TVaR, and CTE Risk Measures. Mathematical Problems in Engineering No. 2015 (2015), pp.1-12.
https://search.emarefa.net/detail/BIM-1072990
نمط استشهاد الجمعية الطبية الأمريكية (AMA)
Zhou, Xianhua& Zhang, Huadong& Fan, Qingquan. Optimal Limited Stop-Loss Reinsurance under VaR, TVaR, and CTE Risk Measures. Mathematical Problems in Engineering. 2015. Vol. 2015, no. 2015, pp.1-12.
https://search.emarefa.net/detail/BIM-1072990
نوع البيانات
مقالات
لغة النص
الإنجليزية
الملاحظات
Includes bibliographical references
رقم السجل
BIM-1072990
قاعدة معامل التأثير والاستشهادات المرجعية العربي "ارسيف Arcif"
أضخم قاعدة بيانات عربية للاستشهادات المرجعية للمجلات العلمية المحكمة الصادرة في العالم العربي
تقوم هذه الخدمة بالتحقق من التشابه أو الانتحال في الأبحاث والمقالات العلمية والأطروحات الجامعية والكتب والأبحاث باللغة العربية، وتحديد درجة التشابه أو أصالة الأعمال البحثية وحماية ملكيتها الفكرية. تعرف اكثر