Worst-Case Investment and Reinsurance Optimization for an Insurer under Model Uncertainty
المؤلفون المشاركون
Du, Ziping
Rong, Xi-min
Meng, Xiangbo
Zhang, Lidong
المصدر
Discrete Dynamics in Nature and Society
العدد
المجلد 2016، العدد 2016 (31 ديسمبر/كانون الأول 2016)، ص ص. 1-8، 8ص.
الناشر
Hindawi Publishing Corporation
تاريخ النشر
2016-12-27
دولة النشر
مصر
عدد الصفحات
8
التخصصات الرئيسية
الملخص EN
In this paper, we study optimal investment-reinsurance strategies for an insurer who faces model uncertainty.
The insurer is allowed to acquire new business and invest into a financial market which consists of one risk-free asset and one risky asset whose price process is modeled by a Geometric Brownian motion.
Minimizing the expected quadratic distance of the terminal wealth to a given benchmark under the “worst-case” scenario, we obtain the closed-form expressions of optimal strategies and the corresponding value function by solving the Hamilton-Jacobi-Bellman (HJB) equation.
Numerical examples are presented to show the impact of model parameters on the optimal strategies.
نمط استشهاد جمعية علماء النفس الأمريكية (APA)
Meng, Xiangbo& Rong, Xi-min& Zhang, Lidong& Du, Ziping. 2016. Worst-Case Investment and Reinsurance Optimization for an Insurer under Model Uncertainty. Discrete Dynamics in Nature and Society،Vol. 2016, no. 2016, pp.1-8.
https://search.emarefa.net/detail/BIM-1103642
نمط استشهاد الجمعية الأمريكية للغات الحديثة (MLA)
Meng, Xiangbo…[et al.]. Worst-Case Investment and Reinsurance Optimization for an Insurer under Model Uncertainty. Discrete Dynamics in Nature and Society No. 2016 (2016), pp.1-8.
https://search.emarefa.net/detail/BIM-1103642
نمط استشهاد الجمعية الطبية الأمريكية (AMA)
Meng, Xiangbo& Rong, Xi-min& Zhang, Lidong& Du, Ziping. Worst-Case Investment and Reinsurance Optimization for an Insurer under Model Uncertainty. Discrete Dynamics in Nature and Society. 2016. Vol. 2016, no. 2016, pp.1-8.
https://search.emarefa.net/detail/BIM-1103642
نوع البيانات
مقالات
لغة النص
الإنجليزية
الملاحظات
Includes bibliographical references
رقم السجل
BIM-1103642
قاعدة معامل التأثير والاستشهادات المرجعية العربي "ارسيف Arcif"
أضخم قاعدة بيانات عربية للاستشهادات المرجعية للمجلات العلمية المحكمة الصادرة في العالم العربي
تقوم هذه الخدمة بالتحقق من التشابه أو الانتحال في الأبحاث والمقالات العلمية والأطروحات الجامعية والكتب والأبحاث باللغة العربية، وتحديد درجة التشابه أو أصالة الأعمال البحثية وحماية ملكيتها الفكرية. تعرف اكثر