Whale Optimization Algorithm for Multiconstraint Second-Order Stochastic Dominance Portfolio Optimization
المؤلفون المشاركون
Zhai, Q. H.
Ye, T.
Huang, M. X.
Feng, S. L.
Li, H.
المصدر
Computational Intelligence and Neuroscience
العدد
المجلد 2020، العدد 2020 (31 ديسمبر/كانون الأول 2020)، ص ص. 1-19، 19ص.
الناشر
Hindawi Publishing Corporation
تاريخ النشر
2020-08-28
دولة النشر
مصر
عدد الصفحات
19
التخصصات الرئيسية
الملخص EN
In the field of asset allocation, how to balance the returns of an investment portfolio and its fluctuations is the core issue.
Capital asset pricing model, arbitrage pricing theory, and Fama–French three-factor model were used to quantify the price of individual stocks and portfolios.
Based on the second-order stochastic dominance rule, the higher moments of return series, the Shannon entropy, and some other actual investment constraints, we construct a multiconstraint portfolio optimization model, aiming at comprehensively weighting the returns and risk of portfolios rather than blindly maximizing its returns.
Furthermore, the whale optimization algorithm based on FTSE100 index data is used to optimize the above multiconstraint portfolio optimization model, which significantly improves the rate of return of the simple diversified buy-and-hold strategy or the FTSE100 index.
Furthermore, extensive experiments validate the superiority of the whale optimization algorithm over the other four swarm intelligence optimization algorithms (gray wolf optimizer, fruit fly optimization algorithm, particle swarm optimization, and firefly algorithm) through various indicators of the results, especially under harsh constraints.
نمط استشهاد جمعية علماء النفس الأمريكية (APA)
Zhai, Q. H.& Ye, T.& Huang, M. X.& Feng, S. L.& Li, H.. 2020. Whale Optimization Algorithm for Multiconstraint Second-Order Stochastic Dominance Portfolio Optimization. Computational Intelligence and Neuroscience،Vol. 2020, no. 2020, pp.1-19.
https://search.emarefa.net/detail/BIM-1138870
نمط استشهاد الجمعية الأمريكية للغات الحديثة (MLA)
Zhai, Q. H.…[et al.]. Whale Optimization Algorithm for Multiconstraint Second-Order Stochastic Dominance Portfolio Optimization. Computational Intelligence and Neuroscience No. 2020 (2020), pp.1-19.
https://search.emarefa.net/detail/BIM-1138870
نمط استشهاد الجمعية الطبية الأمريكية (AMA)
Zhai, Q. H.& Ye, T.& Huang, M. X.& Feng, S. L.& Li, H.. Whale Optimization Algorithm for Multiconstraint Second-Order Stochastic Dominance Portfolio Optimization. Computational Intelligence and Neuroscience. 2020. Vol. 2020, no. 2020, pp.1-19.
https://search.emarefa.net/detail/BIM-1138870
نوع البيانات
مقالات
لغة النص
الإنجليزية
الملاحظات
Includes bibliographical references
رقم السجل
BIM-1138870
قاعدة معامل التأثير والاستشهادات المرجعية العربي "ارسيف Arcif"
أضخم قاعدة بيانات عربية للاستشهادات المرجعية للمجلات العلمية المحكمة الصادرة في العالم العربي
تقوم هذه الخدمة بالتحقق من التشابه أو الانتحال في الأبحاث والمقالات العلمية والأطروحات الجامعية والكتب والأبحاث باللغة العربية، وتحديد درجة التشابه أو أصالة الأعمال البحثية وحماية ملكيتها الفكرية. تعرف اكثر