Efficience informationnelle et dependance non lineaire : applications aux valeurs du MADEX
المؤلف
al-Bu Hadi, Umar Essardi Abd al-Hamid
المصدر
العدد
المجلد 2007، العدد 20 (30 سبتمبر/أيلول 2007)، ص ص. 103-121، 19ص.
الناشر
تاريخ النشر
2007-09-30
دولة النشر
المغرب
عدد الصفحات
19
التخصصات الرئيسية
العلوم الاقتصادية والمالية وإدارة الأعمال
الموضوعات
الملخص FRE
Les tests d'efficience tradition nets montrent qu'on ne peutpas prevoir les rentabilite's futures des actions en se basantsurles rentabilites passees.
Ceci montre le caractere aleatoire deInvolution des cours boursiers.
Ce type de test est base" sur deux hypotheses que sont la normaliti ET la linearite.
Or, nous savons que les series financieres pr&sentent des structures de dependances non lineaires ; les Etudes recentes ont montre que les proprietes statistiques des cours boursiers, en particulier, des valeurs coties sur les marches continus, presentent une distribution asymetrique indicatrice de non-linearite.
A cet egard, un certain nombre de tests dont le test BDS paraissent plus puissants dans la mesure ou its sont capables de deceler un grand nombre d'ecarts a I'hypothese iid (inde'pendants et identiquement distribues) des series de rentabilite's.
Dans ce papier, nous allons tester I'hypothese iid des series de rentabilites des valeurs issues de I'indice MADEX, indice des valeurs les plus actives de la bourse de Casablanca, en utilisantdes tests detectantdes dependances non lineaires ou non specifiees.
L'echantillon de valeurs pris en compte comporte les actions actives du premier compartment,les mieuxtraitees surlemarche continu de la bourse de Casablanca.
Les risultats obtenus contrarient I'hypothese de marche aleatoire (efficience de forme faible) et montrent, a I'evidence, I'existence de dependances non lineaires des rentabilites.
نمط استشهاد جمعية علماء النفس الأمريكية (APA)
al-Bu Hadi, Umar Essardi Abd al-Hamid. 2007. Efficience informationnelle et dependance non lineaire : applications aux valeurs du MADEX. Critique Économique،Vol. 2007, no. 20, pp.103-121.
https://search.emarefa.net/detail/BIM-278678
نمط استشهاد الجمعية الأمريكية للغات الحديثة (MLA)
al-Bu Hadi, Umar Essardi Abd al-Hamid. Efficience informationnelle et dependance non lineaire : applications aux valeurs du MADEX. Critique Économique No. 20 (Sep. 2007), pp.103-121.
https://search.emarefa.net/detail/BIM-278678
نمط استشهاد الجمعية الطبية الأمريكية (AMA)
al-Bu Hadi, Umar Essardi Abd al-Hamid. Efficience informationnelle et dependance non lineaire : applications aux valeurs du MADEX. Critique Économique. 2007. Vol. 2007, no. 20, pp.103-121.
https://search.emarefa.net/detail/BIM-278678
نوع البيانات
مقالات
لغة النص
الفرنسية
الملاحظات
Includes bibliographical references : p. 119-121
رقم السجل
BIM-278678
قاعدة معامل التأثير والاستشهادات المرجعية العربي "ارسيف Arcif"
أضخم قاعدة بيانات عربية للاستشهادات المرجعية للمجلات العلمية المحكمة الصادرة في العالم العربي
تقوم هذه الخدمة بالتحقق من التشابه أو الانتحال في الأبحاث والمقالات العلمية والأطروحات الجامعية والكتب والأبحاث باللغة العربية، وتحديد درجة التشابه أو أصالة الأعمال البحثية وحماية ملكيتها الفكرية. تعرف اكثر