Sample-Path Large Deviations in Credit Risk
المؤلفون المشاركون
Mandjes, M. R. H.
Leijdekker, V. J. G.
Spreij, P. J. C.
المصدر
Journal of Applied Mathematics
العدد
المجلد 2011، العدد 2011 (31 ديسمبر/كانون الأول 2011)، ص ص. 1-28، 28ص.
الناشر
Hindawi Publishing Corporation
تاريخ النشر
2011-11-22
دولة النشر
مصر
عدد الصفحات
28
التخصصات الرئيسية
الملخص EN
The event of large losses plays an important role in credit risk.
As these large losses are typically rare, and portfolios usually consist of a large number of positions, large deviation theory is the natural tool to analyze the tail asymptotics of the probabilities involved.
We first derive a sample-path large deviation principle (LDP) for the portfolio's loss process, which enables the computation of the logarithmic decay rate of the probabilities of interest.
In addition, we derive exact asymptotic results for a number of specific rare-event probabilities, such as the probability of the loss process exceeding some given function.
نمط استشهاد جمعية علماء النفس الأمريكية (APA)
Leijdekker, V. J. G.& Mandjes, M. R. H.& Spreij, P. J. C.. 2011. Sample-Path Large Deviations in Credit Risk. Journal of Applied Mathematics،Vol. 2011, no. 2011, pp.1-28.
https://search.emarefa.net/detail/BIM-465283
نمط استشهاد الجمعية الأمريكية للغات الحديثة (MLA)
Leijdekker, V. J. G.…[et al.]. Sample-Path Large Deviations in Credit Risk. Journal of Applied Mathematics No. 2011 (2011), pp.1-28.
https://search.emarefa.net/detail/BIM-465283
نمط استشهاد الجمعية الطبية الأمريكية (AMA)
Leijdekker, V. J. G.& Mandjes, M. R. H.& Spreij, P. J. C.. Sample-Path Large Deviations in Credit Risk. Journal of Applied Mathematics. 2011. Vol. 2011, no. 2011, pp.1-28.
https://search.emarefa.net/detail/BIM-465283
نوع البيانات
مقالات
لغة النص
الإنجليزية
الملاحظات
Includes bibliographical references
رقم السجل
BIM-465283
قاعدة معامل التأثير والاستشهادات المرجعية العربي "ارسيف Arcif"
أضخم قاعدة بيانات عربية للاستشهادات المرجعية للمجلات العلمية المحكمة الصادرة في العالم العربي
تقوم هذه الخدمة بالتحقق من التشابه أو الانتحال في الأبحاث والمقالات العلمية والأطروحات الجامعية والكتب والأبحاث باللغة العربية، وتحديد درجة التشابه أو أصالة الأعمال البحثية وحماية ملكيتها الفكرية. تعرف اكثر