Statistical Estimation for CAPM with Long-Memory Dependence
المؤلفون المشاركون
Kato, Tsuyoshi
Amano, Tomoyuki
Taniguchi, Masanobu
المصدر
العدد
المجلد 2012، العدد 2012 (31 ديسمبر/كانون الأول 2012)، ص ص. 1-12، 12ص.
الناشر
Hindawi Publishing Corporation
تاريخ النشر
2011-12-11
دولة النشر
مصر
عدد الصفحات
12
التخصصات الرئيسية
العلوم الاقتصادية والمالية وإدارة الأعمال
إدارة الأعمال
الملخص EN
We investigate the Capital Asser Pricing Model (CAPM) with time dimension.
By using time series analysis, we discuss the estimation of CAPM when market portfolio and the error process are long-memory process and correlated with each other.
We give a sufficient condition for the return of assets in the CAPM to be short memory.
In this setting, we propose a two-stage least squares estimator for the regression coefficient and derive the asymptotic distribution.
Some numerical studies are given.
They show an interesting feature of this model.
نمط استشهاد جمعية علماء النفس الأمريكية (APA)
Amano, Tomoyuki& Kato, Tsuyoshi& Taniguchi, Masanobu. 2011. Statistical Estimation for CAPM with Long-Memory Dependence. Advances in Decision Sciences،Vol. 2012, no. 2012, pp.1-12.
https://search.emarefa.net/detail/BIM-481631
نمط استشهاد الجمعية الأمريكية للغات الحديثة (MLA)
Amano, Tomoyuki…[et al.]. Statistical Estimation for CAPM with Long-Memory Dependence. Advances in Decision Sciences No. 2012 (2012), pp.1-12.
https://search.emarefa.net/detail/BIM-481631
نمط استشهاد الجمعية الطبية الأمريكية (AMA)
Amano, Tomoyuki& Kato, Tsuyoshi& Taniguchi, Masanobu. Statistical Estimation for CAPM with Long-Memory Dependence. Advances in Decision Sciences. 2011. Vol. 2012, no. 2012, pp.1-12.
https://search.emarefa.net/detail/BIM-481631
نوع البيانات
مقالات
لغة النص
الإنجليزية
الملاحظات
Includes bibliographical references
رقم السجل
BIM-481631
قاعدة معامل التأثير والاستشهادات المرجعية العربي "ارسيف Arcif"
أضخم قاعدة بيانات عربية للاستشهادات المرجعية للمجلات العلمية المحكمة الصادرة في العالم العربي
تقوم هذه الخدمة بالتحقق من التشابه أو الانتحال في الأبحاث والمقالات العلمية والأطروحات الجامعية والكتب والأبحاث باللغة العربية، وتحديد درجة التشابه أو أصالة الأعمال البحثية وحماية ملكيتها الفكرية. تعرف اكثر