Market trend and stock return movement forecasting using GARCH and kalman filter methods : case of the Moroccan stock exchange market
مقدم أطروحة جامعية
مشرف أطروحة جامعية
Sharafi, Abd al-Latif
Alawi, Abd al-Hamid Hamidi
الجامعة
جامعة الأخوين
الكلية
كلية إدارة الأعمال
دولة الجامعة
المغرب
الدرجة العلمية
ماجستير
تاريخ الدرجة العلمية
2014
الملخص الإنجليزي
Forecasting the stock market movement has continuously been an appealing endeavor to many researchers.
Different methods have been tested with the solely objective, finding the method that provides the best forecasting capability.
The present study shed light on the Moroccan stock market as an important market in the MENA region that receives little share of attention in terms of research.
Throughout this work, we will investigate the forecasting ability of GARCH and Kalman Filter methods and consider the one that contribute to the highest estimation ability.
Using accumulative historical data of 6 years, the daily rates of return of MASI index and 54 Moroccan companies were forecasted using the two models.
The findings of this research demonstrate that although Kalman Filter proves better results than GARCH in terms of correct forecasts, GARCH model was slightly improved by the filtering effect.
التخصصات الرئيسية
الموضوعات
عدد الصفحات
40
قائمة المحتويات
Table of contents.
Abstract.
Chapter One : Introduction.
Chapter Two : Problem identification.
Chapter Three : Research objectives.
Chapter Four : Potential audience.
Chapter Five : Literature review.
Chapter Six : Data gathering.
Chapter Seven : Methodology.
Chapter Eight : Empirical results.
Chapter Nine : Discussion of the results.
Chapter Ten : Conclusion.
References.
نمط استشهاد جمعية علماء النفس الأمريكية (APA)
al-Khalil, Fadwa. (2014). Market trend and stock return movement forecasting using GARCH and kalman filter methods : case of the Moroccan stock exchange market. (Master's theses Theses and Dissertations Master). Al Akhawayn University, Morocco
https://search.emarefa.net/detail/BIM-627455
نمط استشهاد الجمعية الأمريكية للغات الحديثة (MLA)
al-Khalil, Fadwa. Market trend and stock return movement forecasting using GARCH and kalman filter methods : case of the Moroccan stock exchange market. (Master's theses Theses and Dissertations Master). Al Akhawayn University. (2014).
https://search.emarefa.net/detail/BIM-627455
نمط استشهاد الجمعية الطبية الأمريكية (AMA)
al-Khalil, Fadwa. (2014). Market trend and stock return movement forecasting using GARCH and kalman filter methods : case of the Moroccan stock exchange market. (Master's theses Theses and Dissertations Master). Al Akhawayn University, Morocco
https://search.emarefa.net/detail/BIM-627455
لغة النص
الإنجليزية
نوع البيانات
رسائل جامعية
رقم السجل
BIM-627455
قاعدة معامل التأثير والاستشهادات المرجعية العربي "ارسيف Arcif"
أضخم قاعدة بيانات عربية للاستشهادات المرجعية للمجلات العلمية المحكمة الصادرة في العالم العربي
تقوم هذه الخدمة بالتحقق من التشابه أو الانتحال في الأبحاث والمقالات العلمية والأطروحات الجامعية والكتب والأبحاث باللغة العربية، وتحديد درجة التشابه أو أصالة الأعمال البحثية وحماية ملكيتها الفكرية. تعرف اكثر
