The Fama and French five factor model: evidence from an emerging market
المؤلفون المشاركون
al-Rabadi, Hanna Walid Hanna
al-Rabadi, Dima Walid Hanna
المصدر
Arab Journal of Administration
العدد
المجلد 38، العدد 3 (30 سبتمبر/أيلول 2018)، ص ص. 295-304، 10ص.
الناشر
جامعة الدول العربية المنظمة العربية للتنمية الإدارية
تاريخ النشر
2018-09-30
دولة النشر
مصر
عدد الصفحات
10
التخصصات الرئيسية
الموضوعات
الملخص EN
This study tests the five-factor model that has recently developed by Fama and French (2015).
We use daily data of 84 companies listed in Amman stock exchange (ASE) over the period (2011-2015).
the results indicate that there is a statistically significant effect of the common risk factors, excess market return (Rm-Rf), small minus big (SMB), high minus low (HML), robust minus weak (RMW) and conservative minus aggressive (CMA) on the cross section of daily returns in ASE.
however, the Fama and French five factor model fails to perfectly explain the cross section of stock returns in ASE over the study period.
these results could be mainly justified by the fact that ASE is an emerging market in which many unexpected factors apart from fundamentals may interfere in affecting stock returns.
نمط استشهاد جمعية علماء النفس الأمريكية (APA)
al-Rabadi, Dima Walid Hanna& al-Rabadi, Hanna Walid Hanna. 2018. The Fama and French five factor model: evidence from an emerging market. Arab Journal of Administration،Vol. 38, no. 3, pp.295-304.
https://search.emarefa.net/detail/BIM-912549
نمط استشهاد الجمعية الأمريكية للغات الحديثة (MLA)
al-Rabadi, Dima Walid Hanna& al-Rabadi, Hanna Walid Hanna. The Fama and French five factor model: evidence from an emerging market. Arab Journal of Administration Vol. 38, no. 3 (Sep. 2018), pp.295-304.
https://search.emarefa.net/detail/BIM-912549
نمط استشهاد الجمعية الطبية الأمريكية (AMA)
al-Rabadi, Dima Walid Hanna& al-Rabadi, Hanna Walid Hanna. The Fama and French five factor model: evidence from an emerging market. Arab Journal of Administration. 2018. Vol. 38, no. 3, pp.295-304.
https://search.emarefa.net/detail/BIM-912549
نوع البيانات
مقالات
لغة النص
الإنجليزية
الملاحظات
Includes bibliographical references : p. 303-304
رقم السجل
BIM-912549
قاعدة معامل التأثير والاستشهادات المرجعية العربي "ارسيف Arcif"
أضخم قاعدة بيانات عربية للاستشهادات المرجعية للمجلات العلمية المحكمة الصادرة في العالم العربي
تقوم هذه الخدمة بالتحقق من التشابه أو الانتحال في الأبحاث والمقالات العلمية والأطروحات الجامعية والكتب والأبحاث باللغة العربية، وتحديد درجة التشابه أو أصالة الأعمال البحثية وحماية ملكيتها الفكرية. تعرف اكثر