The impact of interest rates swap activity on bank's stock volatility : an empirical portfolio approach
المؤلف
المصدر
Revue Algérienne de Finances Publiques-The Algerian Journal of Public Finance
العدد
المجلد 2012، العدد 2 (31 ديسمبر/كانون الأول 2012)، ص ص. 153-176، 24ص.
الناشر
تاريخ النشر
2012-12-31
دولة النشر
الجزائر
عدد الصفحات
24
التخصصات الرئيسية
الملخص EN
In the last ten to fifteen years, financial derivative securities have become important and controversial products.
These securities are powerful instruments for transferring and hedging risk.
However, they also allow agents to quickly and cheaply take speculative risk.
Determining whether agents are hedging or speculating is not a simple matter because it is difficult to value portfolios of derivatives.
The Relationship between risk and derivatives is especially important in banking since banks dominate most dérivatives markets and, within banking, derivative holdings are concentrated at a few large banks.
If large banks are using derivatives to increase risk, then losses on derivatives, such as those of Procter and Gamble, and Orange County, may seem small in comparison with the losses by banks (Barings, AIB, AIG, Lehman Brothers).
In addition, the major banks are all taking similar gambles, then the banking system is becoming the most vulnerable sector since the lasting financial crisis that started in 2009.
نمط استشهاد جمعية علماء النفس الأمريكية (APA)
Bu Krami, Ilyas. 2012. The impact of interest rates swap activity on bank's stock volatility : an empirical portfolio approach. Revue Algérienne de Finances Publiques-The Algerian Journal of Public Finance،Vol. 2012, no. 2, pp.153-176.
https://search.emarefa.net/detail/BIM-937921
نمط استشهاد الجمعية الأمريكية للغات الحديثة (MLA)
Bu Krami, Ilyas. The impact of interest rates swap activity on bank's stock volatility : an empirical portfolio approach. Revue Algérienne de Finances Publiques-The Algerian Journal of Public Finance No. 2 (Dec. 2012), pp.153-176.
https://search.emarefa.net/detail/BIM-937921
نمط استشهاد الجمعية الطبية الأمريكية (AMA)
Bu Krami, Ilyas. The impact of interest rates swap activity on bank's stock volatility : an empirical portfolio approach. Revue Algérienne de Finances Publiques-The Algerian Journal of Public Finance. 2012. Vol. 2012, no. 2, pp.153-176.
https://search.emarefa.net/detail/BIM-937921
نوع البيانات
مقالات
لغة النص
الإنجليزية
الملاحظات
Includes bibliographical references : p. 173-176
رقم السجل
BIM-937921
قاعدة معامل التأثير والاستشهادات المرجعية العربي "ارسيف Arcif"
أضخم قاعدة بيانات عربية للاستشهادات المرجعية للمجلات العلمية المحكمة الصادرة في العالم العربي
تقوم هذه الخدمة بالتحقق من التشابه أو الانتحال في الأبحاث والمقالات العلمية والأطروحات الجامعية والكتب والأبحاث باللغة العربية، وتحديد درجة التشابه أو أصالة الأعمال البحثية وحماية ملكيتها الفكرية. تعرف اكثر