دراسة قياسية تحليلية لتقلبات عوائد أسهم بورصة الإمارات العربية المتحدة باستخدام نماذج عائلة Garch
Other Title(s)
An econometric and analytical study of UAE stock returns volatility using Garch family models
Joint Authors
مقراني، أحلام
شرابي، عبد العزيز
Source
Issue
Vol. 14, Issue 3 (s) (30 Sep. 2020), pp.341-360, 20 p.
Publisher
Publication Date
2020-09-30
Country of Publication
Algeria
No. of Pages
20
Main Subjects
Economics & Business Administration
Topics
Abstract AR
تهدف هذه الدراسة إلى نمذجة و تحليل تقلبات عوائد أسهم بورصة الامارات العربية المتحدة باستخدام نماذج عائلة GARCH و ذلك بالتركيز على GARCH EGARCH و TGARCH إضافة إلى ARMA.
لذلك استخدمت الدراسة العوائد اليومية لمؤشر IMI للفترة الممتدة من 15/02/2013 إلى 15/02/2018 و قد أظهرت نتائج الدراسة بأن نموذج (ARMA-GARCH(1، 1)(1، 1 قد دل على أن صدمات تقلب العوائد دائمة بشكل تام كما أسفر نموذج ARMA-EGARCH(1، 1) (1، 1) عن وجود أثر للرافعة المالية ضمن العوائد في حين أثبت نموذج (ARMA-TGARCH(1، 1)(1، 1 بأن الصدمات السالبة (الأخبار السيئة) لها تأثير أكبر على تقلبات العوائد مقارنة بالصدمات الموجبة (الأخبار الجيدة)
Abstract EN
This study aims to model and analysis the volatility of the UAE stock market returns using the family GARCH models, and focusing on GARCH, EGARCH, TGARCH and ARMA model.
the study used the daily returns of the IMI index during the period from 15/02/2013 to 15/02/2018.
the results indicated that the ARMA-GARCH(1, 1)(1, 1) model showed that the shocks of volatility are completely permanent, and the ARMA-EGARCH(1, 1)(1, 1) model resulted in a leverage effect within the returns, while The ARMA-TGARCH(1, 1)(1, 1) model has showed that negative shocks (bad news) have a greater impact on return volatility than positive shocks (good news).
American Psychological Association (APA)
مقراني، أحلام وشرابي، عبد العزيز. 2020. دراسة قياسية تحليلية لتقلبات عوائد أسهم بورصة الإمارات العربية المتحدة باستخدام نماذج عائلة Garch. أبحاث اقتصادية و إدارية،مج. 14، ع. 3 (s)، ص ص. 341-360.
https://search.emarefa.net/detail/BIM-1023553
Modern Language Association (MLA)
مقراني، أحلام وشرابي، عبد العزيز. دراسة قياسية تحليلية لتقلبات عوائد أسهم بورصة الإمارات العربية المتحدة باستخدام نماذج عائلة Garch. أبحاث اقتصادية و إدارية مج. 14، ع. 3 (عدد خاص) (2020)، ص ص. 341-360.
https://search.emarefa.net/detail/BIM-1023553
American Medical Association (AMA)
مقراني، أحلام وشرابي، عبد العزيز. دراسة قياسية تحليلية لتقلبات عوائد أسهم بورصة الإمارات العربية المتحدة باستخدام نماذج عائلة Garch. أبحاث اقتصادية و إدارية. 2020. مج. 14، ع. 3 (s)، ص ص. 341-360.
https://search.emarefa.net/detail/BIM-1023553
Data Type
Journal Articles
Language
Arabic
Notes
يتضمن ملاحق : ص. 358-360
Record ID
BIM-1023553
