![](/images/graphics-bg.png)
Regime-switching behavior in the conditional volatility of mena stock market returns
المؤلفون المشاركون
المصدر
Economic Research Forum : Working Paper Series
العدد
المجلد 2012، العدد 680-744 (31 ديسمبر/كانون الأول 2012)، ص ص. 1-16، 16ص.
الناشر
منتدى البحوث الاقتصادية للدول العربية إيران و تركيا
تاريخ النشر
2012-12-31
دولة النشر
مصر
عدد الصفحات
16
التخصصات الرئيسية
الموضوعات
الملخص AR
الھدف من ھذه الورقة ھو دراسة سلوك التذبذب في 11 سوق للأسهم في بلدان الشرق الأوسط و شمال إفريقيا باستخدام نموذج ماركوف لتبادیل نظام الثلاث الحالات خلال الفترة من 30 أكتوبر 2006 الى 21 أكتوبر 2011.
نجد أنه یمكن وصف تقلبات أسواق الأوراق المالیة في بلدان الشرق الأوسط و شمال أفریقیا من قبل ثلاثة أنظمة : فترة هدوء مع تقلب منخفض من نظام الاضطراب، ارتفاع في معدل التذبذب من التقلب و أخیرا نظام أزمة مع تقلبات عالیة للغایة.
الى جانب ذلك, فان آثار السببیة جرانجر من المؤشر العالمي MSCI لأسواق الأوراق المالیة في بلدان الشرق الأوسط و شمال أفریقیا ھي الأقوى و ذات دلالة إحصائیة خاصة في نظام الأزمات.
الملخص EN
The objective of this paper is to investigate the behavior of the time varying volatility in eleven MENA countries’ stock market using a three-state Markov regime-switching model over the period from October 30, 2006 to October 21, 2011.
We find that MENA stock market volatility can be characterized by three regimes: tranquil period with low volatility of volatility, turmoil regime with high volatility of volatility and crisis regime with extremely high volatility of volatility.
Besides, the Granger causation effects from the MSCI World index to MENA stock markets are stronger and statistically significant especially in crisis regime.
نمط استشهاد جمعية علماء النفس الأمريكية (APA)
Bahloul, Salah& Abd, Fathi. 2012. Regime-switching behavior in the conditional volatility of mena stock market returns. Economic Research Forum : Working Paper Series،Vol. 2012, no. 680-744, pp.1-16.
https://search.emarefa.net/detail/BIM-300975
نمط استشهاد الجمعية الأمريكية للغات الحديثة (MLA)
Bahloul, Salah& Abd, Fathi. Regime-switching behavior in the conditional volatility of mena stock market returns. Economic Research Forum : Working Paper Series No. 680-744 (2012), pp.1-16.
https://search.emarefa.net/detail/BIM-300975
نمط استشهاد الجمعية الطبية الأمريكية (AMA)
Bahloul, Salah& Abd, Fathi. Regime-switching behavior in the conditional volatility of mena stock market returns. Economic Research Forum : Working Paper Series. 2012. Vol. 2012, no. 680-744, pp.1-16.
https://search.emarefa.net/detail/BIM-300975
نوع البيانات
مقالات
لغة النص
الإنجليزية
الملاحظات
Includes appendices : p. 10-16
رقم السجل
BIM-300975
قاعدة معامل التأثير والاستشهادات المرجعية العربي "ارسيف Arcif"
أضخم قاعدة بيانات عربية للاستشهادات المرجعية للمجلات العلمية المحكمة الصادرة في العالم العربي
![](/images/ebook-kashef.png)
تقوم هذه الخدمة بالتحقق من التشابه أو الانتحال في الأبحاث والمقالات العلمية والأطروحات الجامعية والكتب والأبحاث باللغة العربية، وتحديد درجة التشابه أو أصالة الأعمال البحثية وحماية ملكيتها الفكرية. تعرف اكثر
![](/images/kashef-image.png)